Агентство по регулированию и развитию финансового рынка (АРРФР) представило результаты очередной оценки AQR (Asset Quality Review), а также надзорного стресс-тестирования (НСТ) банков. По словам замглавы АРРФР Олжаса Кизатова, данные мероприятия подтвердили общую финансовую устойчивость банков. К примеру, средний уровень достаточности капитала по 11 кредитным организациям составляет 15,1%, что выше регуляторного минимума в 7,5%.

АРРФР подвело итоги AQR и надзорного стресс-тестирования (НСТ) 11 крупнейших казахстанских банков, активы которых составляют 83,9% рынка, ссудный портфель – 84,6%. Среди них Halyk Bank, Kaspi Bank, Jusan Bank, ForteBank, БЦК, Евразийский банк, Altyn Bank, Bank RBK, Нурбанк, Home Credit Bank и Freedom Bank. У финорганизаций проверили реальное качество активов, убытки, дополнительные провизии и достаточность капитала, а также проанализировали способность противостоять неблагоприятным экономическим условиям.

«Качество ссудного портфеля банков остается хорошим, даже с учетом потенциальных стрессовых сценариев. Мы очень консервативно подходим. Это наше надзорное упражнение. У банков имеется достаточный запас капитала, который покрывает дополнительные убытки, которые могут возникнуть в случае дальнейшего ухудшения экономической конъюнктуры», — отметил Олжас Кизатов на пресс-конференции.

AQR проводили с марта по август 2023 года, НСТ — с мая 2023 года по январь 2024 года. Вся оценка была произведена по состоянию на 1 января 2023 года. В рамках AQR специалисты АРРФР изучили 24 млн займов. Они оценивали размер задолженности по кредитам, размер резервов (провизий) и достаточность капитала.

Насколько качественнный кредитный портфель банков

Общая сумма кредитов под риском по оценке AQR составила 20,9 трлн тенге. Периметр AQR был увеличен на 37,1%, в связи с чем показатель вырос на 5,7 трлн тенге. Регулятор уточнил, что он анализировал крупных (размер задолженности 7,8 трлн тенге) и мелких заемщиков (13 трлн тенге). АРРФР поделил задолженность по займам на три разные стадии обесценения. При увеличении вероятности кредитного риска или обесценения, займы переводили из первой стадии (хорошие займы) во вторую (займы с небольшой просрочкой или с признаками ухудшения финансового состояния заемщика) и третью стадии (проблемные займы).

В результате, доля второй стадии возросла с 2,2% до 3,8%, или на 324,1 млрд тенге, доля третьей стадии – с 10,7% до 13,5%, или 574,5 млрд тенге. Наблюдается улучшение показателей по сравнению с AQR 2022 года. Тогда доля второй стадии составила 8,1%, третьей – 14,1%. Такая динамика, по заверениям АРРФР свидетельствует о некотором улучшении качества кредитного портфеля банковского сектора.

В каком сегменте больше всего проблемных кредитов

Также в нынешней AQR ссудный портфель каждого банка был разделен на сегменты для объединения займов в портфели со схожей степенью кредитного риска. К примеру, менее рисковые ипотечные займы оценивались отдельно от беззалоговых потребительских кредитов.

АРРФР отмечает, что наибольший объём задолженности приходится на беззалоговые потребительские кредиты – 6,9 трлн тенге (33,1%), займы крупному бизнесу – 3,1 трлн тенге и инвестиционные ссуды – 2,6 трлн тенге. Наибольшая доля проблемных кредитов наблюдается в портфелях займов малому бизнесу – 27%, среднему бизнесу – 22% и по портфелю корпоративных займов, выданных на строительство или приобретение недвижимости – 17%.

Сколько резервов и какой уровень достаточности капитала у банков

Расхождения в оценках размера резервов по данным банков и AQR составили 451,2 млрд тенге, или 27,1% (305,9 млрд тенге в 2022 году). АРРФР связывает увеличение показателя с ростом портфелей банков, уточнением расчетов и отдельными крупными заемщиками в третьей стадии. Финорганизации сформировали 1,7 трлн провизий. АРРФР утверждает, что значение составляет 2,1 трлн тенге. Уровень покрытия провизиями по оценке AQR составил 10,3%, что незначительно отличается от показателя 2022 года (9,9%). По оценке банков показатель составил 8%.

«При сравнении данных величин необходимо учитывать, что общий размер ссудной задолженности в периметре AQR увеличился на 5,7 трлн тенге. Кроме того, в AQR 2023 года был уточнен расчет вероятности дефолта по портфелям автокредитов и беззалоговых потребительских займов, что привело к увеличению размера провизий. Также необходимо учитывать, что существенная доля разницы в провизиях между оценками банков и AQR приходится на небольшое количество крупных заемщиков и не характеризует качество ссудного портфеля банков-участников в целом», — пояснил Олжас Кизатов.

Наибольшие расхождения в оценках провизий между банками и AQR отмечены по портфелю кредитов крупному бизнесу – 131,8 млрд тенге, инвестиционным займам – 83,3 млрд тенге и ссудам малому бизнесу – 74,6 млрд тенге. Существенный прирост расхождений в оценках провизий произошел по портфелю автокредитов и прочих залоговых кредитов физических лиц, а также по беззалоговым потребительским займам. По оценке AQR 2023 года уровень достаточности капитала по 11 банкам составляет 15,1%, что вдвое выше регуляторного минимума (7,5%).

АРРФР сообщил, что результаты AQR, проведенного в 2023 году, показали более высокое качество кредитов. Это отражает эффект общего увеличения размера задолженности и улучшения финансового состояния заемщиков по отдельным портфелям, добавили в регуляторе. Более подробные результаты AQR 2023 года можно посмотреть тут.

С 2024 года результаты регулярного AQR будут учитываться при установлении надзорной надбавки к коэффициенту достаточности капитала наряду с результатами SREP (оценка финансовых рисков банка на основании анализа количественных и качественных показателей), а также в самой оценке SREP. Надзорная надбавка означает, что к банкам, в деятельности которых были выявлены повышенные риски и существенные недостатки, которые могут повлиять на их финансовую устойчивость, будут выставлены более высокие требования к достаточности капитала.

Итоги надзорного стресс-тестирования

В рамках НСТ были проанализированы базовый и стрессовый сценарии (рецессия, санкции, дефолт) с 2023 по 2025 годы с поквартальной динамикой. В каждом учитывались 59 ключевых макроэкономических и макрофинансовых показателей. По итогам НСТ совокупная достаточность капитала (k1) банков-участников в стрессовом сценарии изменилась с 15,1% на начало 2023 года до минимального значения в 13,9% ко второму кварталу 2024-го. Предполагается, что к 2025 году значение вырастет до 16,6%. Наиболее негативное влияние на k1 в худшем квартале оказали кредитный и рыночный риски. В НСТ 2022 года показатель сокращался на 2,7 п.п. — с 15,9% до 13,2% в худшем квартале

«Такой результат объясняется более мягкими сценариями НСТ 2023 года, особенно в отношении рыночных ставок по ценным бумагам, которые являются основным источником воздействия на активы, подверженные рыночному риску. Сценарии по ставкам были менее консервативными в НСТ 2023 года. Это связано с тем, что на момент начала НСТ 2023 года фактические ставки по ценным бумагам уже находились на высоком уровне в контексте кризисной ситуации в мире», — пояснил Кизатов.

При реализации трёхлетнего стрессового сценария доля проблемных возросла в 2,5 раза, с 13,5% до 35,8%. Доля займов во второй стадии 2 увеличилась с 3,8% до 4,1%. Также согласно расчетам банков, покрытие провизиями увеличится с 10,2% до 20,1%.

Максимальный отрицательный годовой эффект рыночного риска, в том числе, валютного, на достаточность капитала приходится на конец 2024 года и составляет минус 2,3%. Влияние кредитного риска на k1 предположительно составит минус 5,3%.

В стрессовом сценарии также может значительно сократиться чистый процентный и непроцентный доход на 23% и 192%, соответственно. Первый показатель снизится в связи с увеличением расходов, а также сокращением доли активов, приносящих процентный и комиссионный доход. Сокращение второго показателя связано с существенным уменьшением комиссионных доходов и прогнозируемым ростом операционных расходов.

По результатам НСТ 2023 каждому банку-участнику были направлены индивидуальные рекомендации по улучшению процесса проведения НСТ, внутренних моделей банков, а также по повышению уровня компетенций сотрудников.

В марте 2024 года АРРФР приступит к очередному циклу AQR, результаты ожидается получить в сентябре текущего года. Затем их используют для проведения НСТ с сентября 2024 года по январь 2025-го. С 2024 года банки, у которых были выявлены риски финансовой устойчивости в случае наступления гипотетического негативного сценария в экономике, должны будут также соблюдать буфер по результатам НСТ.